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《大行報告》花旗上調小米-W(01810.HK)目標價至15.7元 評級「買入」
花旗發表研究報告指,小米-W(01810.HK)第二季整體業績勝於預期。當中,收入按季升13%至674億元人民幣,大致符合預期,毛利率錄得創新高的21%,營運支出亦較預期好。該行預期,集團第三季業務將在智能手機增長的帶動下按季錄得增長,毛利率可能會保持19%以上的高位,電動汽車支出按季上升,但仍然可控。 該行分別上調小米2023至2025年的經調整每股盈測27%、18%、10%,以反映較高的毛利率及較低的營運開支,目標價由15元上調至15.7元,維持「買入」評級。該行表示,發布小米14和電動汽車將會是集團積極的催化劑。
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