AI行情強勢迴歸或反彈？這次邏輯會不同！

格隆匯 03-29 13:14

阿里巴巴-SW(09988.HK)

阿里巴巴(BABA.US)

申萬宏源(06806.HK)

招商證券(06099.HK)

（PS:歡迎到文末預約本期集結令聯合9大券商的9場視頻號直播（6場AI主題+2場數字經濟+1場國企改革））

導語：理順3大主線邏輯+盯緊旗手信號+選對輕騎兵，共赴AI星辰大海！

#為什麼今天AI低開後繼續大升？這波行情是反彈or迴轉？

首先我們回顧一下本週密集發生的幾件關鍵事件

（大廠重回舞台+國產AI加速+支持民企）：

1、週一市場確認馬雲歸國，週二阿里宣佈：設立6大業務集團或都將獨立上市；

2、週二科技部啟動“人工智能驅動的科學研究”專項部署工作；

3、中國信通院啟動大模型技術及應用基準工作；

4、海南省政府辦公廳發佈《關於支持民營經濟發展的若干措施》“能不捕的不捕”

緊接着分析盤面（截至午盤）：從昨晚美股阿里大升14.25%，到今天中概互聯高開高走，其後半導體材料及芯片率先發力，以海光信息為代表的國產算力大升18.37%創歷史新高，以金山辦公為代表的國產信創板塊也在10點20多觸底後開啟強力拉昇，AIGC板塊也有不錯升幅，整個盤面呈現 #國產替代半導體和自主信創的軟硬件板塊雙驅拉升行情，市場盤面可以驗證目前AI行情運作到我們昨天《理順AI行情3大脈絡，有的放矢踏準節奏擁抱大勢！》提到的第3條主線：以百度、華為、阿里等大廠係為主力的 #大廠+國產AI，核心是自主創新。

行情至此，市場對於AI的行情出現了以下3大分歧：1、眼下交易佔比過高，業績期不明朗，AI大概率要短期見頂回調；2、目前交易佔比雖高，但是全年AI大主線十分確定，結合板塊基本面和市場炒作熱度，後續短期可能會存在內部分化趨勢；3、交易佔比指標並不一定説明擁擠度相反是大級別主題形成的必要條件，AI行情目前還只是起點。

那麼如何正確構建自我AI信仰不缺席自己這個智能時代的大機遇？如何掌握好AI行情發展的“位置”感和規律節奏？AI行情還能持續多久？重點佈局什麼方向？為此我們特邀安信證券首席策略林榮雄老師就以上幾方面內容，為投資者們帶來主題為《數字經濟：是2017年，還是2019年的新能源車？》的專業分享~

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直播主題

《數字經濟：是2017年，還是2019年的新能源車？》

主講嘉賓

林榮雄安信證券策略首席分析師，廈門大學碩士，深耕產業賽道研究，全市場首提“產業賽道基本面異質性框架”，深入佈局新時期資產重估理論為引領的市場研判體系，曾是新財富、水晶球、金牛獎最佳策略分析師團隊核心成員。2022年第10屆wind金牌分析師第二名；2022第四屆CEIC與EMIS非凡影響力研究團隊。

直播看點

1、怎麼看待本輪2023年初爆發的數字經濟行情？

2、數字經濟行情是一個季度？還是能夠貫穿全年？

2、站在當前，數字經濟最值得關注的配置方向有哪些？

直播時間

2023年3月29日（週三） 20:00

觀看直播

格隆匯APP直播間& 視頻號“格隆匯投資學苑”直播間

本期集結令9場重磅直播·歡迎識別海報二維碼預約觀看·進羣互動

科技牛旗手-格隆彙集結令本期聯合9大券商10位知名首席及分析師為AI大時代打call

格隆彙集結令自2022年9月以來聯合近20家知名機構和重磅嘉賓，持續推出4期共22場直播一同探尋科技投資大機遇。站在新一輪科技革命的新起點上，目前AI人工智能概念已經熱炒近2個月，AI目前所處概念與技術雙爆發和應用導入前期，技術迭代速度、產業應用成熟度和期望膨脹速度程相互糾纏和盤旋上升狀態，對應的高彈性投資機會也伴隨高波動的投資風險。投資者在這個階段如果一味狂熱地跟隨市場“瞎炒”很容易被“甩傷”或“踩雷”，同樣繼續用懷疑心態去旁觀也極大概率磋商投資勝負手，只有真正深刻理解大變革的背景邏輯與產業規律，追蹤技術進展、市場主線與產業鏈條，落實投資策略與風控，方能真正抓住AI大時代的大投資機遇。

為此格隆匯本期也將在2月份集結令分享的ChatGPT、AIGC、數字經濟、通信硬件、算力基礎、光模塊等7場乾貨直播的基礎上，再次聯合申萬宏源、中金研究部、招商證券、安信證券等9大券商的10位知名分析師，於3月23日-3月31日隆重推出《格隆彙集結令·AI大時代聚焦高質量發展的投資紅利——探討2023“大科技變革+央國企改革”的邏輯、主線和策略》。

此次直播的策略主題將包括新財政=數字財政+股權財政，中特估下的國企改革，數字經濟；行業主題將覆蓋AI算力、AI應用、AI生態、運營商及AI賦能製造業升級。以期能幫助投資者朋友聚焦高質量發展和大科技變革的核心背景，釐清市場真相併把握市場機會。

具體直播場次及預約渠道如下，歡迎掃碼提前預約和關注，加微信入羣可提前互動和限時收看回放：