01 大盤

昨夜美股三大股指持續震盪。截至收盤，道指漲 0.08%，納指跌 1.2%，標普跌 0.39%。美國十年國債收益率跌 1.61%，收報2.886%，相較兩年期國債收益率差31個基點。恐慌指數VIX收跌 4.85%。WTI和布倫特原油均漲 超2%。現貨黃金收漲 0.72%，報1824.59美元/盎司。美元指數維持高位，收報104.245。

美聯儲永久票委威廉姆斯稱，首要目標是解決通貨膨脹問題，不知道通貨膨脹高企會持續多久，並表示這是一項具有挑戰性的任務，但美聯儲致力於做到這一點。瑞典總理表示，瑞典政府已正式決定申請加入北約。三大股指集體低開。

上海部署推進復工復產和經濟恢復，切實促投資、穩外貿、擴消費。機構分析稱，這將有利於緩解全球供應鏈和通脹壓力，並帶動需求復甦。

據市場消息，由於歐盟放鬆對俄羅斯天然氣的立場，意大利油企埃尼集團將開設盧布賬户。自俄烏衝突以來，俄羅斯石油產量首次在國內需求的推動下增長。歐盟委員會副主席兼“外長”博雷利表示，尚未就對俄第六輪制裁達成一致。芬蘭議會關於芬蘭申請加入北約的投票將於17日進行。三大股指持續震盪。

02 行業&個股

行業板塊方面，除能源、醫療、日常消費和公共事業分別收漲2.64%、0.74%、0.45%和0.31%外，標普其他7大板塊悉數收跌：工業、原料、通訊、房地產、金融和高科技分別收跌0.14%、0.18%、0.64%、0.81%、0.84%和0.88%，費城半導體指數SOXX收跌1.52%。

概念板塊方面，航空ETF收跌0.16%，旅行服務板塊跌3.45%，高端酒店萬豪收跌2.45%，愛彼迎跌5.77%，挪威郵輪跌0.8%。太陽能板塊跌3.27%。金融科技板塊方面，PayPal跌1.5%，巴菲特概念股NU跌9.75%。網絡安全板塊跌3.5%，SQ收跌5.29%。

中概股漲跌不一，KWEB漲0.23%。阿里跌 1.72%，全球頭號對沖基金橋水加倉阿里75%，大摩稱MSCI中國進入熊市最後階段。京東跌 0.04%，京東雲推出生物資產監管平台，為生物資產佩戴全管控物聯網設備。拼多多漲 0.32%，拼多多將於5月27日美股盤前公佈Q1業績。Q1全球新能源汽車銷售總量達200.4萬輛，同比增長80%；據中汽協：4月汽車企業出口14.1萬輛，按年降6.6%。蔚來漲 1.68%，蔚來公佈最新持股情況：騰訊持股佔比9.8%；蔚來官方宣佈，5月23日起蔚來ET7車型起售價將上調1萬元。理想漲 0.92%，小鵬跌 0.79%。

大型科技股多數收跌。蘋果跌 1.07%，巴菲特一季度建倉做多西方石油和花旗，增持蘋果，清倉富國銀行。微軟漲 0.15%，蓋茨基金會清倉谷歌，減持微軟、沃爾瑪和伯克希爾；微軟計劃將員工薪酬大致翻倍，部分員工獲得的股票報酬將被提高至少25%，以期挽留員工、並幫助人們面對美國的通脹。谷歌跌 1.48%，谷歌地圖推出全新“沉浸式實景”。亞馬遜跌 1.99%，亞馬遜計劃投資約118億美元，在美國俄勒岡州郊區再新建5座大型數據中心；亞馬遜埃及站提供先買後付服務。特斯拉跌 5.88%，特斯拉召回10萬餘國產Model 3和Model Y電動汽車；特斯拉電動汽車Q1在美國新註冊超過11萬輛，Model Y居首。Meta漲 0.71%。

03 公司焦點

1.巴菲特一季度建倉做多西方石油和花旗，增持蘋果，清倉富國銀行

據13F文件披露：巴菲特旗下伯克希爾哈撒韋一季度建倉做多西方石油公司和花旗。增持蘋果，雪佛龍，通用汽車。清倉富國銀行，艾伯維，百時美施貴寶。增持西方石油後持倉市值達132億美元，增持蘋果379萬股。在伯克希爾一季度逆勢加倉的410億美元中，近一半都是石油股，除去西方石油公司外，石油巨頭雪佛龍亦是是巴菲特大舉加倉的標的。巴菲特買入西方石油等能源公司的邏輯，一是可能是為了對沖滯脹，二是西方石油具備一定的“消費屬性”。

2.高瓴Q1重新建倉滴滴 全面賣出造車三兄弟

高瓴旗下HHLR Advisors一季度13F美股持倉顯示，HHLR Q1重新建倉滴滴，共計買入3680萬股，持倉佔比為1.92%，其曾在去年Q3清倉滴滴。高瓴還大筆增持京東366萬股，持倉佔比大幅升至10.19%。賣出方面，高瓴清倉原先小幅持有的小鵬、蔚來與拼多多，將理想持倉砍半至約250萬股。截止一季度末，HHLR美股持倉規模為47.9億美元，較上次報吿下降約26%

3.橋水清倉特斯拉，增持多隻新興市場ETF和阿里ADR

13F報吿顯示：橋水基金Q1建倉做多伯克希爾哈撒韋B類股、Newmont、卡特彼勒、南方銅業公司等。清倉特斯拉等。增持iShares MSCI新興市場ETF、iShares核心MSCI新興市場ETF、領航富時新興市場ETF、阿里巴巴ADR等。重倉股或重倉ETF包括領航富時新興市場ETF、iShares核心MSCI新興市場ETF、iShares MSCI新興市場ETF、以及SPDR標普500ETF信託。

4.華爾街巨頭突然"全面看多"中概股，全球最大對沖基金大舉抄底

5月16日，摩根大通突然對中國互聯網科技股“全面看多”，集體上調了中國互聯網科技股的評級、目標價。其指出，正在重新審視短期和長期基本面前景，中國互聯網行業正在擺脱各種不確定性，未來頭部公司的股價或將超預期上漲。其次，華爾街“頂流”機構已經掏出真金白銀抄底中概股。其中，摩根大通的旗艦中國基金在一季度大舉加倉了京東，加倉幅度達1253%；橋水基金、福達國際也增持了騰訊、阿里巴巴、美團、拼多多、百度等多隻中國互聯網科技股。

04 今日前瞻

今日重點關注的財經數據

（1）17:00 歐元區第一季度GDP年率修正值

（2）20:00 美聯儲布拉德就經濟前景發表講話

（3）20:30 美國4月零售銷售月率

（4）次日02:00 美聯儲主席鮑威爾接受採訪

（5）次日02:30 美聯儲梅斯特發表講話

（6）次日04:30 美國至5月9日當週API原油庫存