大行评级|美银:下调华润电力目标价至22.4港元 下调2025至26年每股盈测
美银证券发表报吿指出,预期华润电力配股将对2025年盈利预测造成6%的摊薄,股本回报率下降0.8个百分点。该行对润电2025至2026年每股盈利预测平均下调19%,以反映配股及可再生能源前景更具挑战性的因素。此外,该行认为虽然润电的股本回报率较同业高,股息率达5.4%,惟公司的风能/太阳能业务风险上升,因此该行维持对其“中性”评级,目标价由25.2港元下调至22.4港元,对其2025年股本回报率预测由15%下调至13%。
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