您正在浏览的是香港网站,香港证监会BJA907号,投资有风险,交易需谨慎
《大行报告》摩通降恒安(01044.HK)目标价至38元 评级「增持」
阿思达克 03-22 15:29
摩根大通发表研究报告指,恒安(01044.HK)去年销售按年升5.1%,低于预期2%,盈利升45.5%,高于预测6%。撇除外汇损失后,集团的核心盈利增长4.3%,净利润率基本稳定在12.4%。该行预计,公司今年销量及盈利将按年增2%和20%,由于纸浆成本减少15%,2024至26年的复合年增长率分别为1%和4%。 摩通提到,集团管理层认为,由于成本下降有利全年表现,预计毛利率将进一步得到改善。该行假设今年纸浆价格维持于6,000元人民币的水平,集团整体及纸巾的毛利率将分别为37%和27%。该行将集团目标价由44元下调至38元,评级为「增持」。
关注uSMART
FacebookTwitterInstagramYouTube 追踪我们,查看更多实时财经市场信息。想和全球志同道合的人交流和发现投资的乐趣?加入 uSMART投资群 并分享您的独特观点!立刻扫描下载uSMART APP!
重要提示及免责声明
盈立证券有限公司(“盈立”)在撰写这篇文章时是基于盈立的内部研究和公开第三方信息来源。尽管盈立在准备这篇文章时已经尽力确保内容为准确,但盈立不保证文章信息的准确性、及时性或完整性,并对本文中的任何观点不承担责任。观点、预测和估计反映了盈立在文章发布日期的评估,并可能发生变化。盈立无义务通知您或任何人有关任何此类变化。您必须对本文中涉及的任何事项做出独立分析及判断。盈立及盈立的董事、高级人员、雇员或代理人将不对任何人因依赖本文中的任何陈述或文章内容中的任何遗漏而遭受的任何损失或损害承担责任。文章内容仅供参考,并不构成任何证券、金融产品或工具的要约、招揽、建议、意见或保证。
投资涉及风险,证券的价值和收益可能会上升或下降。往绩数字并非预测未来表现的指标。
uSMART
轻松入门 投资财富增值
开户