研報掘金丨海通證券:予中國太保“優於大市”評級,1月壽險業務保費增速短期承壓,產險穩健增長
海通證券研報指出,1月中國太保(601601.SH)壽險業務保費增速短期承壓,產險穩健增長。預計伴隨宏觀經濟修復、居民預期收入水平提升,以及公司長航行動二期工程順利推進,公司負債端仍然具有充足長期增長動力。看好公司壽險板塊啟動以內勤轉型為先導的組織變革,打造以客户為中心、最具活力的價值創造型組織,全面建設賦能型總部和經營型機構,加快推動“芯”模式從“轉型”到“成型”轉變;財產險板塊加強費用管理、優化成本,管控提供差異化產品及服務供給方案,強化客户續保能力。予0.55-0.60倍2024E PEV,合理價值區間34.79 -37.95元,“優於大市”評級。
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