01 大盤

昨夜美股三大股指持續震盪。截至收盤，道指跌 0.33%，納指漲 0.06%，標普跌 0.13%。美國十年國債收益率跌 1.99%，收報2.855%，相較兩年期國債收益率差28個基點。恐慌指數VIX收跌 2.43%。WTI和布倫特原油均漲 1%以內。現貨黃金收跌 1.64%，報1821.89美元/盎司。美元指數維持高位，收報104.805。

美國勞工部週四公佈4月PPI年率錄得11%，月率錄得0.5%，，為2021年9月以來最小增幅。數據顯示，生產方面的持續通脹將繼續影響到消費者價格。受住房、食品、機票和新車等類別的推動，4月份消費者價格上漲幅度超過預期。隨着俄烏衝突等因素進一步給供應鏈帶來壓力，生產商可能會繼續面臨更高的成本，增加了他們將這些費用轉嫁給消費者的可能性。美國至5月7日當週初請失業金人數錄得20.3萬人，為2022年2月12日當週以來新高。三大股指小幅低開。

盤中，美國財長耶倫重申美聯儲有緩和經濟衰退的路徑，並表示美聯儲對通脹起關鍵作用，三大股指集體走高。

尾盤，俄羅斯常駐聯合國副代表德米特里·波利揚斯基表示：如果芬蘭、瑞典成為北約成員國，並有聯盟部隊駐紮，他們的領土將成為俄羅斯可能的軍事目標；如果芬蘭和瑞典加入北約，俄羅斯將被迫採取某些軍事措施。美國參議院投票確認鮑威爾連任美聯儲主席。美聯儲戴利稱，沒有理由在接下來的兩次會議上改變各加息50個基點的步伐。

盤後，美聯儲主席鮑威爾表示：我們能否實現軟着陸，實際上可能取決於我們無法控制的因素，允許高通脹意味着更嚴重的經濟衰退，重申未來2次會議上各加息50個基點是合理的。

02 行業&個股

行業板塊方面，除通訊、醫療、房地產、費城半導體指數SOXX、能源、工業分別收漲1.09%、0.97%、0.74%、0.61%、0.42%和0.19%，標普其他8大板塊悉數收跌：日常消費、原料和金融均收跌1%以內，公用事業和高科技分別收跌1.01%、1.03%。

概念板塊方面，航空ETF收跌2.13%，旅行服務板塊跌1.79%，高端酒店萬豪收跌2.17%，愛彼迎跌0.18%，挪威郵輪跌4.22%。太陽能板塊漲0.49%。金融科技板塊方面，PayPal跌1.17%，巴菲特概念股NU漲8.4%。網絡安全板塊漲0.93%，SQ收漲6.37%。

中概股漲跌不一，KWEB漲1.47%。據信通院：中國上市互聯網企業去年末季度營收增長放緩至12.9%。阿里跌 0.78%，京東跌 2.33%，京東旗下京東科技的香港上市計劃尚未獲得監管部門批准，集資額高達20億美元的IPO或被迫推遲。拼多多漲 1.15%。蔚來漲 3.07%，小度與蔚來汽車達成合作，雙方將圍繞車載語音操作系統使用體驗進行優化升級。理想跌 0.05%，理想汽車迴應“校招生offer解約”：提供調崗或解約賠償。小鵬漲 3.43%。

大型科技股多數收跌。蘋果跌 2.69%，貝萊德Q1增持蘋果，減持Meta。微軟跌 2%，小摩Q1大幅加倉標普500看跌期權，增持蘋果、埃克森美孚，減持微軟、亞馬遜。谷歌跌 0.7%，谷歌在2022年度開發者大會上，推出首款智能手錶，新款平板電腦正在開發中，並預吿將推出新款AR眼鏡，可實時顯示對話譯文。亞馬遜漲 1.48%，IBM將與亞馬遜網絡服務就軟件展開合作。特斯拉跌 0.82%，馬斯克據悉計劃為收購推特商談高達60億美元的優先股融資，無需藉助保證金貸款。Meta漲 1.32%，紐約梅隆銀行Q1大幅減倉Meta Platforms，增持伯克希爾-B。

03 公司焦點

1.貝萊德一季度增持蘋果，減持Meta

貝萊德最新披露的13F持倉文件顯示，Q1貝萊德最大增持股票為蘋果，買入數量達782萬股，總持倉佔比小幅升至4.83%；買入特斯拉240萬股，繼續居其第四大持倉股。最大減持股票為Meta，賣出數量達810萬股。截至3月底，貝萊德持倉總規模為3.712萬億美元，較上次報吿下降約5.5%。

2.馬斯克據悉計劃為收購推特取得新融資 無需藉助保證金貸款

知情人士透露，馬斯克正在為收購推特的計劃商談募集足夠的股權和優先股融資，從而不必以特斯拉股票作為抵押來獲取保證金貸款。知情人士稱，由摩根士丹利牽頭的馬斯克的顧問團隊已開始瞭解潛在投資者對不超過60億美元優先股融資計劃的興趣。馬斯克最初安排了125億美元的保證金貸款，作為以440億美元收購推特的一部分資金。在其披露獲得約71億美元新融資承諾後，保證金貸款減半至62.5億美元。自那以來，馬斯克進一步收到了10億美元的股權承諾。進一步的股權和優先股融資料可令保證金貸款不再必要。

3.小摩Q1大幅增持標普500看跌期權 減持微軟、亞馬遜

截至3月底，小摩持倉總規模為8302.75億美元，較上次報吿下降約4%。從持倉偏好來看，金融類、IT類和醫療保健類相關個股位列前三，佔總持倉的比例分別為31.28%、17.26%以及11.34%。

前五大重倉股分別是摩根大通全球股市多樣化收益ETF（持倉約4.75億股，市值約268.05億美元，佔3.23%）、標普500指數ETF（持倉約5805.84萬股，市值為262.22億美元，佔3.16%）、微軟（持倉約8259.83萬股，市值約254.66億美元，佔3.07%，較上季度減倉1%）、蘋果（持倉約1.27億股，市值約221.26億美元，佔2.67%）和亞馬遜（持倉約453.74萬股，市值約147.92億美元，佔1.78%，較上季度減倉1%）。

前十大重倉股還包括：谷歌、國際全債市ETF-Vanguard、標普500指數ETF看跌期權、艾伯維、聯合健康。其中，標普500指數ETF看跌期權較上季度持倉數量增加97%。

04 今日前瞻

今日重點關注的財經數據

（1）20:30 美國4月進口物價指數月率

（2）22:00 美國5月密歇根大學消費者信心指數初值

（3）23:00 美聯儲卡什卡利就能源和通脹發表講話

（4）次日00:00 美聯儲梅斯特就貨幣政策發表講話

（5）次日01:00 美國至5月13日當週石油鑽井總數

（6）次日03:30 美國商品期貨交易委員會公佈周度持倉報吿