高盛發表研究報告指，渣打(02888.HK)第四季核心除稅前基本溢利10億美元，比公司預期高出7%，嚴格的成本控制和低於預期的減值費用抵銷了收入疲弱的影響。此外，2023財年基本每股盈利、股息和總資產淨值分別較市場預測高出4%、14%和4%。集團又宣布約10億美元的回購計劃。 該行表示，渣打的指引包括2024至2026財年收入每年增長5至7%，其中2024財年將處於區間的頂端。集團將2024財年的淨息差指引調整為100至102.5億美元。另外，2026財年的成本複合年增長率為3%，並將2026財年的成本限制在120億美元以下。集團又設下2026財年有形股本回報率(ROTE)目標達12%，並向股東累計回饋最少50億美元。 高盛預計，集團管理層確認增長前景對股價影響正面，預期2024財年至2026財年收入分別增長7%、5%、5%，每年成本增長3%，而信貸成本將逐漸正常化。基於第四季的業績，該行上調集團2024至2027財年的每股盈測1%、10%、10%、6%，以反映最新的管理層指引，又預計2028的的每股盈利達2.78美元，而目標價則由82元調升約5%至86元，維持「買入」評級。