美股芯片股崩了！

拜登政府計劃阻止高性能AI芯片出口，龍頭英偉達一度重挫近8%，創下自去年12月底以來的最大單日跌幅，收盤仍有4.68%跌幅，市值一夜蒸發超535億美元（近4000億元人民幣），最新市值1.09萬億美元。

板塊其他個股方面，英特爾收跌1.4%，博通跌2.01%，AMD收跌1.2%，台積電跌0.24%。

消息面上，拜登政府10月17日更新了針對人工智能（AI）芯片的出口管制規定，計劃阻止英偉達等公司向中國出口先進的AI芯片。根據最新的規則，英偉達包括A800和H800在內的芯片對華出口都將受到影響。新規將在向公眾徵求30天意見後生效。

英偉達方面迴應稱：“我們遵守所有適用的法規，同時努力提供支持不同行業的數千種應用產品。鑑於全球對我們產品的需求，我們預計（新規）短期內不會對我們的財務業績產生實質性的影響。”

CSIS智庫的人工智能專家格雷戈裏·艾倫（Gregory Allen）表示：“（新規則）最直接的影響就是切斷了中國與先進人工智能芯片的聯繫，包括英偉達為遵守去年的管制措施而專門設計的修改版芯片。”

“閹割版”AI芯片也斷供

據中國基金報報道，去年，由於政府的限制，英偉達無法向中國客户出售其兩款最先進的人工智能芯片A100和H100，這些芯片已成為開發聊天機器人和其他人工智能系統的行業標準。

但是，英偉達很快就為中國市場發佈了這些芯片的“替代版”，在去掉芯片的部分性能後，從而繞過了美國的出口管制。其中被調試後的H800芯片，在部分人工智能工作中的計算能力不亞於功能更強大但被封鎖的H100芯片。

具體來説就是，本來是美國公司可以購買高性能的H100，帶寬更高，16位浮點運算更好，但是中國用户只能購買H800，互聯帶寬減半，但是至少可以用，這下H800也買不了了。

10月17日，據財聯社報道，多家國內廠商接受採訪時表示，“已提前接到消息，其中不少廠商已預先進行囤貨。騰訊、百度等廠商亦表示目前目前已經囤了足夠量，不過未來還是有很大壓力。”國內一家服務器廠商的內部人士表示。此輪禁售意味着美方對中國算力發展的進一步遏制，也會激發國產芯片發展動力，另將加速國內大模型萬家齊放的格局出清。

據悉，英偉達2023財年在中國（含香港）收入57.85億美元，2022財年為71.11億美元，同比減少13.26億美元。

英偉達2023財年在中國台灣地區收入69.86億美元，2022財年為85.44億美元，同比減少15.58億美元。

13家中企 被美列入“實體清單”

此外，美國還把國內的13家公司列入實體清單。本次新增的公司主要為兩家公司的子公司：壁仞、摩爾線程，這兩家公司主要研發GPU。

針對美國出口管制新規，荷蘭光刻機巨頭阿斯麥（ASML）在一份聲明中表示：

ASML需要仔細評估潛在的影響。就我們的業務而言，根據目前收到的信息，我們認為適用該新規的涉及先進芯片製造的中國大陸晶圓廠數量有限。從中長期角度來看，這些出口管制措施可能會影響到我們不同的機台銷售量在各區域間的配比，但我們預計這些措施不會對公司2023年的財務情況以及我們在2022年11月投資者日公佈的2025年和2030年的長期展望產生重大影響。ASML將向美國政府進一步澄清這些新規的適用範圍。

據媒體報道，新措施還旨在防止企業通過Chiplet的芯片堆疊技術繞過芯片限制。

美國商務部部長吉娜·雷蒙多(Gina Raimondo)表示，新措施旨在“堵漏洞”，並表示這些措施未來可能至少每年更新一次。她表示：“新的限制只會影響一小部分對中國的芯片出口。”用於遊戲機或智能手機等消費產品的芯片將不受出口管制。

據路透社報道，新限制措施將阻止一些恰好滿足當前技術參數限制的AI芯片的對華出口。報道稱，在美國去年發佈對華芯片出口限制後，英偉達公司就針對中國市場推出了H800芯片，以代替被禁售的H100型號AI芯片。而H800被普遍認為是華盛頓希望阻止對華出口的對象之一。路透社稱，美國還計劃取消用於限制AI芯片出口的“帶寬參數”，用其他標準取而代之，以擴大限制範圍。