《大行報告》摩通將永利澳門(01128.HK)納入正面催化劑觀察期
摩根大通發表研究報告指,將永利澳門(01128.HK)納入正面催化劑觀察期,預計集團第三季的盈利表現將優於同行,表現出色。該行認為,強勁的數據應該會推動市場預期,並有助收窄其與歷史水平的估值差距。
該行預計,集團中場的市佔率將顯著增長,料中場賭收按季增長逾20%,而同行則為逾10%。該行料公司的營運開支穩健受控,又對集團在黃金週期間的表現樂觀。該行提到,基於集團所營運的優質資產,其目前9倍EBITDA的估值具有吸引力。此外,該行相信其高負債比率可以在重新評級的情況下釋放大量股權價值,予「增持」評級,目標價11元。
關注uSMART
重要提示及免責聲明
盈立證券有限公司(「盈立」)在撰冩這篇文章時是基於盈立的內部研究和公開第三方資訊來源。儘管盈立在準備這篇文章時已經盡力確保內容為準確,但盈立不保證文章資訊的準確性、及時性或完整性,並對本文中的任何觀點不承擔責任。觀點、預測和估計反映了盈立在文章發佈日期的評估,並可能發生變化。盈立無義務通知您或任何人有關任何此類變化。您必須對本文中涉及的任何事項做出獨立分析及判斷。盈立及盈立的董事、高級人員、僱員或代理人將不對任何人因依賴本文中的任何陳述或文章內容中的任何遺漏而遭受的任何損失或損害承擔責任。文章內容只供參考,並不構成任何證券、金融產品或工具的要約、招攬、建議、意見或保證。
投資涉及風險,證券的價值和收益可能會上升或下降。往績數字並非預測未來表現的指標。