《大行報告》麥格理上調郵儲銀行(01658.HK)目標價至6.6元 評級「跑贏大市」
麥格理發表報告指,郵儲銀行(01658.HK)首季業績遜市場預期,主要是由於較慢的淨利息收入增長及較少的資本收益。期內,集團的淨利潤按年增5.2%至263億元人民幣。然而,該行認為撥備前利潤應該會在今年第一季觸底並在今年剩餘時間內重新加快增長,因為包括銀保費用增長和貸款增長在內的基本趨勢仍然強勁。該行又相信淨息差應該會穩定下來並在下半年開始反彈,因為大部分貸款已針對貸款市場報價利率削減進行了重新定價。
該行指,由於銀保業務增長強勁,將2023至25財年各年每股盈測分別上調2%、3%及4%,重申「跑贏大市」評級,目標價由5.86元上調至6.6元。
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