四季度高瓴增持和新進共11只中概,十大重倉股中仍有七隻中概,除頭號重倉股百濟神州外,其他中概持倉排名均上升,京東從第三升爲第二,阿裏升三位至第四,拼多多升兩位至第八,美國礦業公司自由港麥克莫蘭新晉前十。四季度高瓴還加倉微軟,新進消費領域的亞朵。
美東時間14日週二,高瓴資本旗下專攻二級市場投資的基金管理機構HHLR Advisors公佈遞交美國證監會的13F文件,顯示去年第四季度,高瓴HHLR(下稱高瓴)圍繞中概股和科技公司進行集中配置,對阿裏巴巴、京東、拼多多等11只中概股進行了增持、新進買入等加倉操作。
截至四季度末,高瓴的十大重倉股分別是:$百濟神州(BGNE.US)$、$京東(JD.US)$、$貝殼(BEKE.US)$、$阿裏巴巴(BABA.US)$、$唯品會(VIPS.US)$、$傳奇生物(LEGN.US)$、$麥克莫蘭銅金(FCX.US)$、$拼多多(PDD.US)$、$賽富時(CRM.US)$、$DoorDash(DASH.US)$。
和三季度一樣,四季度高瓴十大重倉股中也有七隻中概股。而且,除了依然排在第一位的百濟神州外,其他六隻中概股的持倉排名均上升。其中,三季度排名第三的京東晉升爲第二大重倉股,貝殼、阿裏巴巴、唯品會的排名均較三季度時升三位,三季度新晉前十的拼多多排名晉升兩位,傳奇生物升一位。非中概股中,三季度位居第二的賽富時排名降七位。三季度排第四位的DoorDash的排名降六位,全球礦業公司麥克莫蘭銅金是前十中的新面孔。
高瓴四季度共對包括阿裏巴巴、京東、拼多多在內的11只中概股進行了增持、新進買入等加倉操作。整體看,在高瓴去年四季度末的全部美股持倉中,中概股合計持有市值佔比接近70%。
公開信息顯示,去年四季度中概股取得了較好的表現,追蹤在美上市中概股的納斯達克金龍中國指數(HXC)去年11月至12月大幅反彈,累計漲36%。四季度期間,拼多多股價上漲逾34%、阿裏巴巴反彈超過10%;去年11月至年末期間,京東美股股價上漲超過50%。
華爾街見聞曾提到,去年一季度,高瓴清倉阿裏巴巴和拼多多,二季度又抄底、再度建倉,分別買入189萬股和139萬股,三季度增持拼多多超過60萬股,使拼多多持倉躋身前十,同時增持阿裏將近35萬股,阿裏的持倉從第八位升至第八位。
值得注意的是,四季度多家投資機構加倉中概股。高毅資產管理國際前十大重倉股中,中概股佔8席,新進阿裏巴巴和網易;景林資產也大幅加倉拼多多、京東;柏基投資(Baillie Gifford & Company)則大手筆增持拼多多、蔚來。
非中概股中,四季度高瓴持倉最大的變動莫過於麥克莫蘭銅金。該礦業公司首次進入高瓴的十大重倉股行列。公開信息顯示,麥克莫蘭銅金是全球著名國際礦業公司之一。
近年來對麥克莫蘭銅金印象較深之處是,該公司在美國得州的重要液化天然氣(LNG)出口設施發生爆炸後,多次推遲恢復運營的時間。年8月末以來,美國天然氣期貨累計跌超60%,其中一大推手就是,得州Freeport LNG出口設施一再推遲重啓。
在科技投資方向上,高瓴去年四季度對$微軟(MSFT.US)$繼續增持2.37萬股,較三季度持倉數量提升15%。同樣,瑞銀、貝萊德也在四季度對微軟進行了加倉。
另外,在消費領域,高瓴在四季度新進了$亞朵(ATAT.US)$,亞朵自去年11月上市後至今股價上漲超100%。