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《大行報告》野村下調郵儲銀行(01658.HK)目標價至6.95元 評級「買入」
阿思達克 02-10 15:40
野村發表報告指,近日曾與郵儲銀行(01658.HK)管理團隊舉行會議,管理層對今年銀行業前景看法審慎,特別是上半年,並相信市場分析的看法過度樂觀,因部分去年行業面對的挑戰或持續至今年。 該行引述管理層預期今年淨息差將進一步收縮,認為在去年LPR下調後按揭貸款重新定價後,今年淨息差料將繼續承受有關壓力,尤其是於第一季。管理層又認為,在政府應對經濟增長壓力的政策寬鬆周期中,資產收益率的下跌幅度或大於負債成本降幅。 野村下調郵儲銀行股份目標價,由7.43元降至6.95元,評級維持「買入」,並下調其今明兩年純利預測2.2%及2.3%。
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