今年第三季度,摩根士丹利旗下基金Morgan Stanley Institutional Fund Inc - Emerging Markets Portfolio(MGEMX)對多隻中國企業的個股做出建倉或增持的調整。
數據顯示,MGEMX三季度共計建倉八隻個股,主要建倉股中有兩家是中概股,分別是:
阿裏巴巴新進69.81萬股,價值697萬美元,美團B類股新進15.97萬股,價值336萬美元。
此外,MGEMX還新進了價值360萬美元的南非零售商Woolworths Holdings Ltd/South Africa107萬股、價值282萬美元的印度醫療保險公司Star Health & Allied Insurance Co.32.6855萬股,以及在美上市的拉美連鎖藥店Raia Drogasil SA58.2219萬股,價值245萬美元。
三季度MGEMX增持六隻,其中規模較大的是京東A類股,其持倉增加8.16萬股至10.7123萬股,增幅320%、價值270萬美元。
此外該基金還增持了巴西鋁生產商Cia Brasileira de Aluminio,增持價值212萬美元的16.6194萬股,持倉增至99.9549萬股。
三季度MGEMX減持65只,其中主要減持個股包括:
價值1200萬美元的騰訊5.12萬股,持倉減少13%至35.46萬股;
價值1890萬美元的三星電子3.6765萬股,持倉減少6.7%至51.3797萬股;
價值293萬美元的英偉達2.7244萬股,持倉減少53%至2.4109萬股;
價值1350萬美元的臺積電美股2.5191萬股,持倉減少11%至19.6971萬股;
價值499萬美元的比亞迪港股1.15萬股,持倉減少5.4%至20.25萬股。
三季度MEGMEX還清倉了四隻個股,分別是:
價值639萬美元的Globant3.6729萬股、價值341萬美元的荷蘭光刻機巨頭ASML Holding NV 7165股、價值287萬美元的另一芯片股應用材料3.1503萬股、價值247萬美元的臺灣半導體公司ASE Technology Holding Co. 96.1626萬股。
截至三季度末,MGEMX的五大重倉股分別是:
第一大重倉股、臺積電的中國臺灣上市股票持倉未變,繼續持有164萬股,價值2180萬美元。
三星電子雖然被減持,仍是第二大重倉股,持倉價值1890萬美元。
第三大重倉股印度公司Reliance Industries Ltd.三季度被減持3.6056萬股,持倉降至47.4411萬股,價值1380萬美元。
美國上市的臺積電美股爲第四大重倉股,持倉價值1350萬美元。
印度銀行ICICI Bank Ltd.爲第五大重倉股,三季度持倉下降6.5305萬股至125萬股,價值1320萬美元。
據摩根士丹利披露,MGEMX主要投資以成長爲主的新興市場國家股票,以此實現長期的資本增值。截至今年三季度末,MGEMX一年來回報率爲-32.19%,跑輸回報率爲-27%的指標MSCI新興市場指數。
摩根士丹利認爲,確認標的所在國家的增長可能在未來三到五年內優於預期,這是擴大MGEMX投資組合回報潛力的關鍵。其尋求將原創的宏觀主題研究與基本面由下至上分析轉化到這一成長型股票的投資組合中。