您正在浏览的是香港网站,香港证监会BJA907号,投资有风险,交易需谨慎
一文了解大行於工行(01398.HK)公布业绩後最新评级、目标价及观点
阿思达克 03-29 11:12
工商银行(01398.HK)今早股价造好,最新报5.56元升2.4%。工行上周五(26日)收市後公布去年业绩,期内纯利按年增长1.2%至3,159.06亿元人民币,高於本网早前综合4间券商预期之介乎2,894.12亿元至3,157.68亿元人民币区间。每股盈利0.86元人民币。公司宣派每10股2.66元人民币股息。

工行去年利息净收入按年增长2.3%至6,467.65亿元人民币,净利息收益率2.15%,较2019年收窄15个点子。不良贷款余额2,939.78亿元人民币,按年增加22.4%。不良贷款率1.58%,较2019年的1.43%提升。拨备覆盖率180.68%,较2019年的199.32%下降。贷款拨备率2.85%,2019年同期则为2.86%。

【业绩优预期 派息亦理想】

美银证券表示,工行去年纯利优预期5.7%,拨备前盈利按年升4.4%,估计市场同业将上调预测,其每股派息亦高於预期9%,令其股息回报达5.8厘。该行决定上调工行今明两年盈利预测3至5%,重申对其「买入」评级,指其估值吸引。

汇丰环球研究发表报告表示,工行自2015年以来每股盈利持续按年增长,有效地实施渐进式分红政策。预计拨备前利润中位数增长可持续;核心一级资本充足率改善有望支持股息增长。该行将其目标价从6.5港元上调至7.1港元,维持「买入」评级。

----------------------------------------

本网最新综合9间券商对其投资评级及目标价,3间券商上调目标价:

券商│投资评级│目标价(港元)

中金│跑赢行业│8.19元

汇丰环球研究│买入│6.5->7.1元

美银证券│买入│6.3->6.6元

瑞信│跑赢大市│6.6元

海通国际│跑赢大市│6.5元

花旗│买入│6.48元

摩根士丹利│增持│6.4元

杰富瑞│持有│5.39->6.2元

野村│买入│6.17元

券商│观点

中金公司│去年业务仍然稳定,关注零售银行业务策略

汇丰环球研究│去年拨备前利润增长高於预期

美银证券│去年业绩胜预期,每股盈利增长偏好

瑞信│去年净利润增长符预期,料今年业务有所改善

海通国际│去年净利润增长超预期,净利息收益率增长稳健定

花旗│去年存款减少影响负面,关注资产质量改善情况

摩根士丹利│去年拨备前利润健康增长,净利息收益率稳定

杰富瑞│去年业绩胜预期,派息持平

野村│去年净利润增长超预期,不良贷款及净息差表现符预期

关注uSMART
FacebookTwitterInstagramYouTube 追踪我们,查看更多实时财经市场信息。想和全球志同道合的人交流和发现投资的乐趣?加入 uSMART投资群 并分享您的独特观点!立刻扫描下载uSMART APP!
重要提示及免责声明
盈立证券有限公司(“盈立”)在撰写这篇文章时是基于盈立的内部研究和公开第三方信息来源。尽管盈立在准备这篇文章时已经尽力确保内容为准确,但盈立不保证文章信息的准确性、及时性或完整性,并对本文中的任何观点不承担责任。观点、预测和估计反映了盈立在文章发布日期的评估,并可能发生变化。盈立无义务通知您或任何人有关任何此类变化。您必须对本文中涉及的任何事项做出独立分析及判断。盈立及盈立的董事、高级人员、雇员或代理人将不对任何人因依赖本文中的任何陈述或文章内容中的任何遗漏而遭受的任何损失或损害承担责任。文章内容仅供参考,并不构成任何证券、金融产品或工具的要约、招揽、建议、意见或保证。
投资涉及风险,证券的价值和收益可能会上升或下降。往绩数字并非预测未来表现的指标。
uSMART
轻松入门 投资财富增值
开户